银行机构如何更好服务实体经济中长期融资需求

宋高霞

企业中长期贷款出现回暖迹象。

中国人民银行公布的最新数据显示，8月份人民币贷款增加1.25万亿元，同比多增390亿元，与居民部门相比，企业部门新增贷款有所改善，增加8750亿元其中，企业中长期贷款增加最多，主要由企业新增贷款拉动，增加7353亿元，同比多增2138亿元，占全年全部人民币新增贷款的比重最高

企业中长期贷款的回升，显示了政策支持的效果今年上半年，在房地产投资，消费，出口边际趋弱的情况下，中央和地方都将传统基建，新能源基建，重大项目确定为重点投资方向5月下旬，国务院发布的《关于扎实稳定经济的一揽子政策措施》要求地方政府加快今年发行的3.45万亿元专项债券的发行和使用，力争8月底前基本使用完毕，在依法合规，风险可控的前提下，财政部会同人民银行，银监会引导商业银行为符合条件的专项债券项目建设主体提供配套融资支持，做好信贷资金与专项债券资金的有效衔接随后，6月1日召开的国务院常务会议决定，新增政策性银行信贷额度8000亿元支持基建，6月29日和8月24日相继召开的国务院常务会议，决定新增6000亿元政策性开发性金融工具额度，用于补充包括新增基础设施在内的重大项目资本金由此，政策性金融用于支持基建投资的资金总额达到1.4万亿元在最近的国务院常务会议上，企业中长期贷款的重点已经从基础设施和项目建设进一步扩大到工业数字化转型，设备购置，改造贷款等同时，资金成本的降低有效促进了企业中长期贷款的回收日前，5年期以上贷款市场报价利率为4.3%，较上期下降15个基点在LPR 5年内累计下调35个基点的基础上，创下了LPR改革以来LPR 5年内的最大下调幅度9月13日召开的国务院常务会议决定，支持银行发放中长期贷款利率不超过3.2%，专项再贷款和中央财政给予2.5%贴息的政策今年第四季度，贷款主体用于更新设备的实际贷款成本不会高于0.7%

在上述一系列政策措施的引导下，今年以来，各类金融机构明显开始布局中长期信贷市场其中，政策性金融机构是企事业单位中长期贷款的主力军最新公开信息显示，截至8月底，国家开发银行已发放基础设施贷款8911亿元，利用开发性金融工具，第一轮2100亿元基础设施基金项目全部投入使用，共支持项目400多个，目前，第二轮基金评估正在加快进行，有效发挥了开发性金融的主导作用从中国银行业和保险业监督管理委员会批准基金成立到完成所有900亿元基金仅用了31天，支持了550个项目，可推动项目总投资达到1.1万亿元基础设施建设也是大型国有银行今年信贷支持的重中之重半年报显示，截至6月末，农行基建贷款余额4.1万亿元，年增2875亿元，建行基建领域贷款余额5.47万亿元，增长8.02%也有很多银行以制造业中长期贷款为主如交通银行制造业中长期贷款增速为38.70%，高于其制造业贷款增速18个百分点，更多的中小银行也结合自身优势和服务领域，增加了对市场主体的中长期贷款

市场认为，基于8月份新增3000亿元政策性开发性金融工具额度，以及企业中长期贷款投向的扩大，未来企业中长期贷款将继续回升一方面，增加政策性金融工具补充项目资本金，将为更多项目建设开辟融资渠道，引导更多商业银行资金和社会资金投入其中，另一方面，伴随着农业，能源和部分制造业进入集中转型阶段，相应的中长期贷款需求也迫切需要，而新增的中长期贷款支持政策恰好契合了这些主体大额，长期，低成本的资金需求因此，如果能够延续经济相对平稳的复苏发展态势，消费需求稳步释放，企业中长期贷款将保持增长态势，也将带动更多下游主体重新焕发活力